Mencari Tiga Kereta Baru

Pemikiran Mingguan

Pembangunan ekonomi membutuhkan tiga kereta untuk menggerakkannya. Minggu lalu, kami menyebutkan bahwa infrastruktur baru adalah salah satu kereta di bawah kenormalan baru. Dua kereta lainnya adalah konsumsi baru dan investasi baru.

Kontradiksi antara hubungan produksi dan kekuatan produktif, serta kontradiksi antara suprastruktur dan basis ekonomi telah bertransformasi menjadi kontradiksi antara kebutuhan masyarakat yang terus meningkat akan kehidupan yang lebih baik dan pembangunan yang tidak seimbang dan tidak memadai. Di masa depan, konsumsi yang memenuhi kebutuhan hidup baru akan menjadi kekuatan pendorong utama bagi pembangunan ekonomi. Industri konsumen mana yang memiliki potensi pengembangan besar di masa depan? Ini dapat dihitung dengan membagi indikator industri mereka dengan basis populasi 1,4 miliar. Misalnya, pada tahun 2020, jumlah mobil di negara ini adalah 260 juta, dengan rata-rata 0,18 mobil per orang. Industri serupa mencakup berbagai elektronik konsumen, sumber daya medis, sumber daya pendidikan, dll.

Di masa lalu, ketika kita berbicara tentang investasi, kita terutama mengacu pada investasi infrastruktur dan investasi proyek. Dengan perbaikan supremasi hukum dan penyimpanan kekayaan di antara masyarakat, permintaan penduduk akan diversifikasi aset juga akan mendorong perkembangan bank, pialang, asuransi, dan perwalian.

Investor institusional telah menjadi kekuatan utama di pasar. Putaran pasar bullish ini tidak akan menjadi pasar bullish yang komprehensif, tetapi pasar bullish struktural, dan infrastruktur baru, konsumsi baru, dan investasi baru akan menjadi sektor utama untuk kenaikan pasar bullish struktural. Khusus untuk saham individu, perlu memilih saham dengan karakteristik “Davis Double Play”.

Peristiwa Mingguan

Biden mengumumkan Harris sebagai pasangannya. Melihat tren pemilihan AS, kemungkinan Trump kalah pada bulan November sangat tinggi. Jika Biden terpilih pada usia 77 tahun, Harris yang berusia 55 tahun akan menjadi wakil presiden. Setelah 4 tahun, ketika masa jabatan Biden berakhir, Harris akan menjadi pesaing kuat untuk kursi kepresidenan setelah Biden.

Pasar Mingguan

Periode: 2020810-20200816

Pasar yang lebih luas terus menyesuaikan diri, dan Shanghai Stock Connect mulai berubah positif.

Konsep Industri Panas

Tren panjang dan pendek kacau, dalam periode konsolidasi.

Pasar (%)	Indeks	Minggu Ini	1 Minggu Lalu	2 Minggu Lalu	3 Minggu Lalu
Indeks Komposit SSE	3360.1	0.18	1.33	3.54	-0.54
Indeks Komponen SZSE	13489	-1.17	0.08	5.43	-1.37
Indeks ChiNext	2668	-2.95	-1.63	6.38	-1.3
Indeks Hang Seng	25183	2.66	-0.26	-0.45	-1.53
HSCEI	10266.46	2.02	1.11	0.06	-1.59
Indeks Red Chip	4135.67	3.04	0.05	1.38	-2.07
Dow Jones	27931.02	1.81	3.8	-0.16	-0.76
Nasdaq	11019.30	0.08	2.47	3.69	-1.33
S&P 500	3372.85	0.64	2.45	1.73	-0.28

Shanghai-Shenzhen-Hong Kong Stock Connect

Pasar (CNY, Miliar)	Minggu Ini	Minggu Sebelumnya	2 Minggu Lalu	3 Minggu Lalu
Shanghai Stock Connect	41.33	-44.76	-115.24	-156.05
Shenzhen Stock Connect	15.8	0.26	72.67	-91.43
Hong Kong Stock Connect	23.68	74.24	25.23	139.13

Posisi

Tipe	Kode	Nama	Pergerakan
Saham	SZ000880	Weichai Heavy Machinery	Tahan
Saham	SNSS	SNSS	Tahan
Dana	F210008	Golden Eagle Strategy Allocation Mixed	Tahan
Dana	F163115	Shenwan Lingxin CSI Military Industry Index	Tahan
Dana	F260104	Invesco Great Wall Domestic Demand Growth Mixed	Tahan
Dana	F000566	Huatai-PineBridge Innovation Upgrade	Tahan
Dana	F320022	Lion Fund Research Selected Stock	Tahan
Dana	F001692	Southern National Policy Power Stock	Tahan
Dana	F163415	Xingquan Commercial Front-end Fee	Tahan
Dana	F519674	Galaxy Innovation Growth Mixed	Tahan
Infrastruktur	F002446	GF Lixin Flexible Allocation Mixed	Tahan